Nějaký bastl se z toho zkompilovat dá, ale k čemu by to bylo dobré, nevím. http://www.bambalam.se/bamcompile/
Spíš jsem mluvil o něčem jiném. PHP.EXE je interpret PHP kódu, který sice používá pro běh php skriptů webový server, ale můžeš i ty jako uživatel pro spuštění skriptu z příkazové řádky.